ОФЗ: что это и как купить — полный гид для частного инвестора

Облигации федерального займа (ОФЗ) — самый надежный инструмент на российском фондовом рынке. Их выпускает государство, поэтому риск дефолта минимален. Разберемся, что это за бумаги, зачем они нужны и как их купить физическому лицу.

Что такое ОФЗ и зачем они нужны

ОФЗ — это долговые бумаги Министерства финансов РФ. Покупая облигацию, вы даете государству деньги в долг под процент. Оно обязуется вернуть номинал в срок и выплачивать купонный доход — обычно 2–4 раза в год.

Для инвестора это способ получить предсказуемую доходность выше банковского вклада и защитить капитал от инфляции. Есть три основных вида:

- ОФЗ-ПД — постоянный купон, подходят для пассивного дохода.

- ОФЗ-ПК — переменный купон, привязанный к RUONIA, защищают от роста ставки.

- ОФЗ-ИН — с индексацией на инфляцию, сохраняют покупательную способность денег.

Как купить ОФЗ: пошаговая инструкция

Купить облигации федерального займа можно двумя путями.

Через брокера на бирже. Откройте брокерский счет (или ИИС для налоговых льгот), установите приложение, пополните баланс. Найдите бумагу по ISIN или тикеру (например, SU26238RMFS4), укажите количество и цену. Минимальный лот — одна облигация, номинал 1000 ₽. Сделка проходит на Московской бирже за секунды. Учтите НКД — накопленный купонный доход, который вы платите продавцу сверх цены.

Через банк или управляющую компанию. Подойдет тем, кто не хочет разбираться в терминале. Но комиссии выше, а выбор ограничен. Альтернатива — БПИФ на ОФЗ, где портфелем управляет фонд.

Совет новичку: начинайте с ОФЗ-ПД с погашением через 2–3 года — меньше процентный риск. Держите бумаги до погашения, чтобы гарантированно получить доходность, зафиксированную при покупке.

Сколько можно заработать и какие риски

Доход складывается из купонов и разницы цен. При ключевой ставке 16% короткие ОФЗ дают около 15–16% годовых. Главные риски: процентный (цены падают при росте ставки) и рыночный при досрочной продаже. Кредитный риск минимален. Доход от купонов и продажи облагается НДФЛ 13%, но на ИИС типа Б можно получить освобождение.

Вывод

ОФЗ — что это и как купить: теперь вы знаете. Это простой и надежный способ вложить деньги с доходностью выше вклада. Откройте брокерский счет, выберите выпуск с подходящим сроком и купите первую облигацию уже сегодня — стартовый капитал от 1000 ₽.

Откройте брокерский счет онлайн за 15 минут и купите свою первую ОФЗ с доходностью до 16% годовых — начните получать купонный доход уже в этом месяце! Перейти к подборке →